Autosirujen pula on MCU:n ja MPU:n lisäksi eniten huolestuttava teho-IC, josta IGBT:stä on edelleen pulaa, ja kansainvälisten IDM-valmistajien toimitussykli on pidennetty yli 50 viikkoon.Kotimaiset IGBT-yritykset seuraavat tarkasti markkinoiden kehitystä, ja tuotantokapasiteetista on pulaa.
Alle räjähdysmäinen lämpö, tarjonta ja kysyntäIGBTovat erittäin tiukkoja.
Automotive-luokan IGBT on uusien energiaajoneuvojen moottoriohjainten, ajoneuvojen ilmastointilaitteiden, latauspaalujen ja muiden laitteiden ydinkomponentti.Tehopuolijohdelaitteiden arvo uusissa energiaajoneuvoissa on yli viisinkertainen perinteisiin polttoaineisiin verrattuna.Niistä IGBT:n osuus uusien energiaajoneuvojen elektronisen ohjausjärjestelmän kustannuksista on noin 37 %, joten se on yksi elektronisen ohjausjärjestelmän ydinelektroniikkalaitteista.
Vuonna 2021 Kiinan uusien energiaajoneuvojen myynti oli 3,52 miljoonaa kappaletta, mikä on 158 % enemmän kuin vuotta aiemmin;Myynti vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla oli 2,6 miljoonaa yksikköä, mikä on lähes 1,2-kertainen enemmän kuin vuotta aiemmin.Uusien energiaajoneuvojen myynnin odotetaan edelleen nousevan noin 5,5 miljoonaan kappaleeseen vuonna 2022, mikä tarkoittaa noin 56 prosentin vuosikasvua.Uusien energiaajoneuvojen tuotannon ja myynnin nopean kasvun vetämänä IGBT:n kysyntä kasvaa nopeasti.
Autoteollisuuden IGBT-teollisuuden keskittyminen on kuitenkin erittäin korkea.Autoteollisuuden IGBT-moduulien pitkän tarkastussyklin ja korkeiden teknisten ja luotettavuusvaatimusten vuoksi nykyinen maailmanlaajuinen tarjonta on edelleen keskittynyt pääasiassa IDM-valmistajiin, mukaan lukien Infineon, ON Semiconductor, SEMIKRON, Texas Instruments, STMicroelectronics, Mitsubishi Electric jne. Itse asiassa jotkut IDM-tehtaat ilmoittivat julkisesti vuoden puolivälissä, ja tilaukset olivat täynnä vuoteen 2023 asti (ei ole poissuljettua, että joillakin asiakkailla voi olla ylitilauksia).
Toimitusajalla mitattuna ulkomaisten suurten valmistajien nykyinen toimitusaika on yleensä noin 50 viikkoa.Future Electronicsin Q4-markkinaraportin, IGBT, mukaan Infineonin toimitusaika on 39-50 viikkoa, IXYS:n toimitusaika on 50-54 viikkoa, Microsemin toimitusaika on 42-52 viikkoa ja STMicroelectronicsin toimitusaika 47-52 viikkoa.
Miksi äkillinen pula ajoneuvojen ulottuma IGBT?
Ensinnäkin tuotantokapasiteetin rakennusaika on pitkä (yleensä noin 2 vuotta), ja tuotannon laajentaminen kohtaa vaikeuksia laitehankinnassa, ja käytettyjen laitteiden hankinnasta on maksettava korkea palkkio.Jos IGBT:n tarjontakapasiteetti markkinoilla on paljon suurempi kuin kysyntä, GBT:n hinta laskee nopeasti.Infineon, Mitsubishi ja Fujifilm muodostavat yli kahdeksankymmentä prosenttia maailman tuotantokapasiteetista, ja markkinoiden kysyntä on keskeinen tekijä, joka niiden on otettava huomioon.Toiseksi ajoneuvotason vaatimukset ovat suhteellisen korkeat, tuotteen spesifikaatioita ei voi viimeistelyn jälkeen muuttaa väliaikaisesti, vaikka ne ovat kaikki IGBT:tä, mutta koska ne ovat eri alaosastoissa, IGBT:n vaatimukset ovat täysin erilaiset, eikä siihen ole mahdollisuutta Sekoittaminen aiheuttaa suuria kustannuksia tuotantolinjojen kasvattamisesta, eikä niitä voida jakaa.
IGBT-yrityksillä on täysi tilausvolyymi, ja tuotantokapasiteetista on pulaa
Kansainvälisen IDM:n pitkien IGBT-toimitusaikojen vuoksi kotimaiset sähköautojen start-up-autovalmistajat kääntyvät edelleen paikallisten toimittajien puoleen.Tämän seurauksena monet kiinalaiset IGBT-valmistajat jatkavat aktiivisesti kapasiteetin laajennusprojekteja, koska ne ovat jo saaneet suuren määrän IGBT-tilauksia autonvalmistajilta.
(1)Tähtien puolijohde
IGBT-johtajana Star Semiconductor saavutti 590 miljoonan yuanin nettovoiton tämän vuoden kolmella ensimmäisellä neljänneksellä, mikä on 1,21-kertainen kasvu edelliseen vuoteen verrattuna, kasvuvauhti ylitti liikevoiton ja myynnin bruttokate oli 41,07 %, kasvua edellisestä neljänneksestä.
Kolmannen vuosineljänneksen tulostiedotustilaisuudessa 5. joulukuuta yhtiön johtajat esittelivät, että viime vuosineljänneksen liikevaihdon kasvun tärkein liikkeellepaneva voima oli yhtiön tuotteiden jatkuva ja nopea kasvu uusissa energiaajoneuvoissa, aurinkosähköissä, energian varastoinnissa, tuulivoimassa ja muilla toimialoilla ja jatkuvaan markkinaosuuden kasvuun;Mittakaavavaikutuksen vapautumisen, tuoterakenteen optimoinnin sekä tuotannon ja toiminnan tehokkuuden parantamisen myötä yhtiön bruttokate jatkaa kasvuaan.
Tulorakenteen näkökulmasta Star Semiconductorin uudesta energiateollisuudesta (mukaan lukien uudet energia-ajoneuvot, uusi energiantuotanto ja energian varastointi) saadut tulot olivat tammi-syyskuussa yli puolet, ja siitä tuli yhtiön suorituskyvyn tärkein liikkeellepaneva voima. kasvu.Niistä yhtiön autokäyttöisiä puolijohdemoduuleja on käytetty laajasti kotimaisissa uusien energiaajoneuvojen valmistajissa useiden vuosien ajan, ja sen markkinaosuus on kasvanut, ja siitä on tullut kotimaisten uusien autojen tehopuolijohdemoduulien päätoimittaja. energiaajoneuvot.
Aiempien tietojen mukaan Star Semiconductorin autoluokan IGBT-moduulit päämoottoriohjaimille jatkoivat kasvuaan, yhteensä yli 500 000 uutta energiaajoneuvoa vuoden ensimmäisellä puoliskolla, ja ajoneuvojen määrän odotetaan kasvavan edelleen. toisella vuosipuoliskolla, joista yli 200 000 A-luokan ja sitä korkeampaa mallia asennetaan.
(2)Hongwein tekniikka
IGBT-valmistaja Hongwei Technology hyötyi myös uusien energiamarkkinoiden kehityksestä, ja yhtiö saavutti 61,25 miljoonan yuanin nettovoiton tämän vuoden kolmen ensimmäisen neljänneksen aikana, mikä on noin 30 % enemmän kuin vuotta aiemmin;Niistä kolmannella neljänneksellä saavutettiin 29,01 miljoonaa yuania, kasvua lähes kaksinkertaistui edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna, ja myynnin bruttokate oli 21,77%, noin puolet Star Semiconductorista.
Bruttokatemarginaalin erosta Macro Micro Technologyn johtajat totesivat marraskuussa instituutiotutkimuksessa, että yhtiön koko vuoden 2022 myyntikate on samalla tasolla kuin vuonna 2021, ja tietty ero on edelleen olemassa. saman toimialan yritysten kanssa, joihin vaikuttaa pääasiassa tuotantolinjojen nousu.
Yritys on saanut runsaasti tilauksia, mutta alkupään ydinraaka-ainepulan ja yhtiön vasta lisätyn suljetun testin kapasiteetin vuoksi se ei tällä hetkellä pysty täysin vastaamaan markkinoiden kysyntään.Macro Micro Technologyn johtajat esittelivät, että aurinkosähköajoneuvojen ja muiden alojen merkittävän liikevaihdon kasvun vuoksi yhtiö vastaa aktiivisesti loppupään asiakkaiden tarpeisiin ja omaisuusinvestointi on ennakkoon, kun taas poistokulut kasvavat jyrkästi. .Lisäksi koko laajennuslinjan tuotantolinja on vielä nousuvaiheessa ja kapasiteetin käyttöastetta on parannettava.Jatkossa yhtiön loppupään sovellusrakenteen sopeuttamisen, kapasiteetin käyttöasteen paranemisen ja mittakaavavaikutuksen syntymisen myötä sen odotetaan parantavan yhtiön bruttokateprosenttia.
(3)Silan mikro
Kuten anIDM-tilan puolijohde, Silan Micron päätuotteita ovat integroidut piirit, erilliset puolijohdelaitteet ja LED-tuotteet.Tämän vuoden kolmen ensimmäisen vuosineljänneksen aikana yhtiö teki 774 miljoonan yuanin nettovoiton, mikä on 6,43 % enemmän kuin vuotta aiemmin, josta vaikuttivat kysynnän hidastuminen loppupään kulutuselektroniikkamarkkinoilla, tehorajoitukset, jne., yhtiön laitesiru- ja LED-tilaukset laskivat, ja yhtiön nettotulos kolmannella neljänneksellä laski noin 40 % vuodentakaisesta.
Äskettäisessä institutionaalisessa tutkimuksessa Silan Micron johtajat ennustivat, että yhtiön liikevaihdon odotetaan kasvavan tasaisesti viimeisellä vuosineljänneksellä, ja autoteollisuuden uudet energiatuotteet ovat vähitellen täyttäneet useiden toimitusten ehdot;Kodinkoneiden markkinoiden neljäs neljännes tulee olemaan sesonkiaika, joka voidaan pidentää ensi vuoden ensimmäiselle puoliskolle;Kodinkoneiden markkinoiden neljäs neljännes tulee olemaan sesonkiaika, joka voidaan pidentää ensi vuoden ensimmäiselle puoliskolle;
IGBT-markkinoilla Silan Micron IGBT-yksittäisputkia ja -moduuleja on käytetty laajasti teollisuudessa ja niitä on laajennettu uuteen energiaan ja autoihin.Raporttien mukaan yrityksen 12 tuuman IGBT:n kuukausittainen tuotantokapasiteetti on 15 000 kappaletta, mutta substraattipulan vaikutuksesta varsinaista standardia ei ole vielä saavutettu, ja sitä ollaan parhaillaan ratkaisemassa sekä yhtiön 8 tuuman linja ja 6- tuuman linjalla on IGBT-tuotantokapasiteettia, joten IGBT:hen liittyvien tuotteiden liikevaihdon osuus on kasvanut huomattavasti, ja kasvua odotetaan tulevaisuudessa.
Suurin ongelma, jota kohtaamme nyt, on substraatin pula.Me ja alkupään toimittajat edistämme aktiivisesti FRD-ratkaisua (fast recovery diode), joka oli meille suuri ongelma toisella vuosineljänneksellä, ja olemme nyt vähitellen ratkaisemassa sitä, Shlan Micron ylin johtaja sanoi.
(4)muut
Edellä mainittujen yritysten lisäksi puolijohdeyritysten kuten BYD Semiconductorin, Times Electricin, China Resources Micron ja Xinjienengin IGBT-liiketoiminta on saavuttanut suurta parannusta, ja myös autoteollisuuden IGBT-tuotteet ovat saavuttaneet suuria läpimurtoja markkinoilla.
China Resources Micro sanoi vastaanottavan viraston kyselyssä, että IGBT8-tuumaisen linjan tuotantokapasiteetti on laajentumassa ja Chongqingin 12-tuuman tuotantolinjalla on myös IGBT-tuotteiden kapasiteettisuunnittelu.Tänä vuonna IGBT odotetaan saavuttavan 400 miljoonaa myyntiä, ensi vuonna kaksinkertaistaa myynti IGBT tuotteiden autoteollisuudessa valvontaa uuden energian ja muiden alojen myynnin edelleen kasvaa, tällä hetkellä osuus 85%.
Times Electric ilmoitti äskettäin myös, että se aikoo korottaa Zhuzhou CRRC Times Semiconductor Co., Ltd.:n pääomaa 2,46 miljardilla yuanilla, ja pääomankorotus käytetään CRRC Times Semiconductorille ostaakseen osan rakennusprojekteja tukevien autokomponenttien varoista. (mukaan lukien IGBT-projektit) yhtiöltä.
IGBT-valmistajat aloittavat bonusjakson, loputtoman "spoileri"-lähteen
Ensin ilmestyi IGBT-osinkokausi, joka on houkutellut monia uusia asetteluja.
(1)Xinpengwei
Äskettäin Xinpengwei sanoi institutionaalisessa tutkimuksessa, että yhtiön vuoden 2022 kiinteän varainhankintaprojekti – uusi energiaajoneuvon siruprojekti kehittää pääasiassa korkeajännitteisiä virtalähteen ohjaussiruja, suurjännitteisiä puolisiltaohjainsiruja, korkeajännitteisiä eristysohjainsiruja, korkea- jännitteen apulähdepiirit sekä älykkäät IGBT- ja SiC-laitteet.
Xinpeng Micron päätuotteita ovat virranhallintasirut PMIC, AC-DC, DC-DC, Gate Driver ja niitä tukevat teholaitteet, ja tällä hetkellä tehokkaita virranhallintasiruja on yhteensä yli 1300 osanumeroa.
Xinpengwei sanoi, että seuraavan kolmen vuoden aikana yhtiö tuo markkinoille edistyneempiä integroituja tehopuolijohdetuotteita teollisuusohjausmarkkinoille, jotka perustuvat täysin päivitettyyn Smart-SJ-, Smart-SGT-, Smart-Trench-, Smart-GaN-uuteen älykkääseen tehosiruteknologia-alustaan. .
(2) Geely
Lokakuussa 2021 ilmoitettiin, että Geelyn IGBT on kehitteillä.Äskettäin Geelyn tarjousalusta julkaisi "Jinneng Microelectronics Factory Transformation Projectin ensimmäisen vaiheen valvontaprojektin tarjousilmoituksen". Ilmoitus huomautti, että Geely liittyi itse tehtyyn IGBT-pakkausten tiimiin.
Ilmoituksen mukaan Jinneng Microelectronicsin tehdasmuutosprojektin ensimmäinen vaihe on noin 5 000 neliömetriä, ja laitoksen ensimmäinen vaihe, jonka vuosituotanto on 600 000 sarjaa IGBT-tehomoduuleja, rakennetaan, sisältäen pääasiassa 3 000 neliömetriä 10 000 neliömetriä puhdastiloja ja laboratorioita, 1 000 neliömetriä voimalaitoksia sekä 1 000 neliömetriä varasto- ja toimistotilaa.
On todettu, että sähkökäyttöjärjestelmätGeely uutta energiaa(mukaan lukien Geely, Lynk & Co, Zeekr ja Ruilan), yhteisyritysbrändi Smart Motor ja Polestar käyttävät lähes kaikki IGBT-virtamoduuleja.Extreme Krypton ja Smart Motor käyttävät selvästi 400 V SiC:tä.
Postitusaika: 12-12-2022